Как разработать успешный торговый план
Если вы планируете торговать фьючерсами, акциями или любым другим финансовым инструментом, необходимо чётко понимать, как вы это будете делать. Для работы на финансовом рынке вам потребуется разработать успешный торговый план. Простыми словами, это путеводитель, определяющий факторы, на которые вы должны ориентироваться в процессе торговли.
Задумайтесь, как вы поймёте, что достигли своих инвестиционных целей?
Торговый план поможет вам определить отправную точку, направление движения и конечную цель. Это основа вашей будущей инвестиционной стратегии, которая поможет вам достичь оптимального соотношения риск/прибыль.
Содержание:
- Что такое торговый план?
- Из чего состоит торговый план?
- Пошаговое руководство по разработке успешного торгового плана
- Мысли напоследок
Что такое торговый план?
Торговый план — это краеугольный камень вашей будущей инвестиционной стратегии. Он разрабатывается на основе личных целей и задач. Важно понимать, что универсальных торговых планов не существует. Конечно, между ними может быть много общего, но то, какие именно настройки вы используете и какие факторы включите в рассмотрение, будет зависеть от ваших индивидуальных целей и предпочтений. Так, если вы дневной или свинг-трейдер, то ваш план будет сильно отличаться от плана инвестора, который делает ежемесячные вложения в коллективные инвестиции.
Основные факторы, которые стоит учитывать при разработке торгового плана
Вот одни из самых важных факторов, которые нужно учитывать при разработке торгового плана:
- правила входа;
- правила выхода;
- управление рисками;
- размер позиций.
Даже при поверхностном рассмотрении этих факторов ваш мозг закипит от количества вопросов, на которые нужно дать ответы. Лучший способ начать составлять торговый план — взять ручку и бумагу и записать как можно больше идей, а затем отфильтровать их. Многие комментарии окажутся бесполезными, так что вы будете постепенно вычёркивать их, пока медленно, но верно не определите основные элементы своего будущего торгового плана.
Зачем нужен торговый план?
Многие трейдеры сосредотачиваются на стратегии на покупку, забывая о том, что стратегия на продажу имеет не меньшее значение. В отсутствие торгового плана у трейдеров возникает соблазн слишком рано зафиксировать прибыль (продавая и закрывая прибыльную позицию), а убыткам позволять расти (зачастую из уязвлённого самолюбия), хотя в большинстве случаев нужно делать всё наоборот: ограничивать убытки, а прибыли позволять расти.
Иногда вам придётся переступать через себя и выходить из сделки во избежание чрезмерных убытков. Конечно, торговый план (как и всё, что касается инвестиций) не высечен в камне, но если вы не видите существенной проблемы/ошибки в вашем плане, не поддавайтесь соблазну нарушить правила и пересечь установленные границы. Если же вы считаете, что некоторые элементы торгового плана некорректны или устарели, измените их. Главное, не нарушайте правила из прихоти — впоследствии вы можете дорого заплатить за это.
Из чего состоит торговый план?
В теории разработка торгового плана может показаться простой задачей — по крайней мере, у вас в голове: есть конкретный финансовый инструмент, на котором вы специализируетесь (например, фьючерсы на S&P 500), и вы хорошо знаете рынок. Однако по мере составления правил и условий вашего торгового плана вы начнёте сомневаться в своих изначальных идеях.
Торговые планы для краткосрочных инвесторов
Например, любой дневной или свинг-трейдер сделает особый акцент на техническом анализе и, вероятно, включит такие элементы, как:
- трендовые индикаторы;
- импульсные индикаторы;
- индикаторы волатильности;
- индикаторы объёма.
Каждая из этих четырёх областей технического анализа включает в себя множество трендовых индикаторов, осцилляторов и расчётов относительной силы.
Торговые планы для долгосрочных инвесторов
Давайте теперь рассмотрим торговый план с точки зрения тех, кто ежемесячно вкладывает определённую сумму в коллективные инвестиции. Для них особое значение будут иметь:
- долгосрочная доходность;
- возможность воспользоваться краткосрочным падением цены;
- регулярный анализ результатов каждого фонда.
Эти инвесторы тоже используют торговый план. Возможно, он не такой подробный, как план дневного трейдера, но в нём тоже указываются определённые условия, которые должны выполняться, а также им требуется постоянный анализ результатов. Например, если коллективная инвестиция отстаёт от аналогичных фондов на протяжении двух кварталов подряд, стоит задуматься о переходе.
Пошаговое руководство по разработке успешного торгового плана
Ниже приведено пошаговое руководство по разработке торгового плана. Конечно, ничто не высечено в камне и всегда есть место некоторой гибкости, но в нашем обзоре вы сможете почерпнуть набор концепций и условий, которые вам пригодятся для составления торгового плана.
1. Учитывайте свои предпочтения и навыки
Стоит подчеркнуть, что для успеха в трейдинге необходимо испытывать искренний интерес к тому виду инвестиций, которым вы собираетесь торговать. Если вы нетерпимы к риску, нет смысла заниматься фьючерсной торговлей, которой свойственна волатильность, высокое напряжение и сильная изменчивость. Если вам нравится торговать биржевыми товарами, не создавайте торговый план вокруг акций. Конечно, необходимые навыки могут перекликаться, но это два совершенно разных класса активов!
Задача совместить интересы и навыки в одном торговом плане может оказаться не из лёгких, но если вы всё сделаете правильно, перед вами откроется путь к несметному богатству.
2. Научитесь техникам самоконтроля
Какую бы инвестицию вы ни выбрали, рано или поздно вам придётся столкнуться с периодами волатильности, неопределённости и высокого напряжения. Умеете ли вы сохранять холодный разум, когда все вокруг теряют голову? Если да, то эта способность очень пригодится вам в трейдинге.
При разработке торгового плана вы можете указать определённые процедуры/условия для снижения уровня стресса. Хотя некоторые трейдеры находят такое напряжение стимулирующим, в среднесрочной и долгосрочной перспективе это неполезно.
Со временем вы убедитесь, что в торговле важно качество, а не количество — как и, собственно, практически во всех сферах жизни. Если вы не видите торговых возможностей, не нарушайте правила своего торгового плана, лишь бы войти в сделку. Торговля ради торговли — первый шаг на пути к катастрофе. Наслаждайтесь свободным временем, раз представилась такая возможность!
3. Определите свой риск-профиль
Хотя фьючерсные контракты заслуженно считаются более рискованным финансовым инструментом, чем коллективные инвестиции, для каждой составляющей вашего портфеля необходимо определить уровень риска.
Сигналы на покупку должны сопровождаться соответствующим лимитом стоп-лосс. Это позволяет максимизировать прибыль и минимизировать убытки. Если вы будете применять такую систему страхования рисков ко всем своим инвестициям (а это является неотъемлемой частью торгового плана), она существенно снизит уровень риска в целом.
Некоторые инвесторы разделяют свой капитал между различными категориями риска, при этом основная часть портфеля и средств отводится на более спекулятивные инвестиции. Возраст также может иметь большое значение в определении краткосрочного, среднесрочного и долгосрочного риск-профиля, особенно если вы планируете выйти на пенсию и вам необходима некоторая степень уверенности в сохранности капитала.
4. Не поддавайтесь жадности
При принятии инвестиционных решений многих людей охватывает жадность. Особенно это касается тех, у кого нет торгового плана, на который можно было бы опереться. Если у вас нет отправной точки, направления движения и пункта назначения, как вы сможете понять, что достигли своих инвестиционных целей?
Кем бы вы ни были: опытным трейдером или начинающим инвестором, — наверняка вы больно обжигались, поддавшись приступу жадности. В инвестиционных кругах есть расхожее высказывание: “Оставь немного другому”. Смысл в том, что если вы удерживаете позицию в условиях перекупленности или перепроданности рынка, она очень быстро может обернуться против вас. Как сказал лорд Ротшильд,
“Я никогда не покупаю на дне и всегда продаю слишком рано”.
Очень важно уметь противостоять чувству жадности, особенно если вы уже достигли поставленной цели. Возможно, ваш торговый план указывает на то, что рынок перенапряжён и в любой момент может произойти откат. Когда рынок, действительно, разворачивается, волатильность фьючерсных контрактов может сильно увеличиться, особенно если речь идёт о таких индексах, как S&P 500.
5. Всегда анализируйте ситуацию на рынке — он работает нон-стоп
Разница во времени между Европой, Азией и Америкой позволяет торговать фьючерсами на ряд ведущих индексов 24/7, а значит, в часы закрытия внутреннего рынка могут произойти существенные изменения. Поэтому к моменту его открытия на следующий день важно ознакомиться с новостями и ценовыми колебаниями и при необходимости скорректировать свои инвестиционные решения. Создайте себе утренний распорядок и выделите время на проверку ночных движений рынка, чтобы иметь представление о текущей ситуации.
Кроме того, важно следить за выходом отчётов о прибыли и убытках и публикациями экономических показателей, влияющих на весь рынок или отдельные активы. Когда в прогнозах наблюдаются неясность и сомнения, некоторые инвесторы отступают в страхе неизвестности. Такая осторожность может привести к перепроданности рынка, а значит, у вас появляется возможность на покупку.
Сторонники теории о том, что значение индекса уже учитывает наихудший сценарий развития событий, задумаются в такой ситуации об открытии позиции по фьючерсу. Дело в том, что если цена уже учитывает худший сценарий, любая оптимистичная новость может привести к резкому скачку индекса. Безусловно, в торговле важно проявлять осторожность, но в то же время необходимо доверять собственному анализу. Вы должны научиться “чувствовать” рынок. Если же он вселяет в вас неуверенность, повремените с новыми инвестициями, пока ситуация не уляжется.
6. Следите за трендами и заранее готовьтесь к сделке
Самый популярный способ отслеживания трендов — скользящие средние. Например, они могут указывать на формирование так называемых золотых крестов, когда при согласованном движении всех индикаторов в одну сторону возникает восходящий тренд. Определяющее значение здесь имеет выбранный риск-профиль и ваша склонность к риску в целом.
Многие трейдеры используют три скользящие средние: 10-периодную, 20-периодную и 50-периодную линии. Дневные трейдеры зачастую используют часовые периоды, а при более традиционном подходе используются дневные интервалы. Когда индекс или инвестиция близки к завершению спада, наблюдаются несколько паттернов:
- текущая рыночная цена пересекает 10-периодную скользящую среднюю снизу вверх;
- по мере продолжения тренда 10-периодная скользящая средняя располагается над 20-периодной скользящей средней;
- наконец, когда краткосрочная скользящая средняя пробивает 50-периодную линию тренда, появляется “золотой крест”.
Если вы заметили признаки формирования этого паттерна, нужно заранее подготовиться к сделке. То, какой именно индикатор послужит для вас сигналом на вход, зависит от вашего риск-профиля:
- краткосрочные трейдеры могут переходить к действиям, когда цена пересечёт 10-периодную скользящую среднюю;
- менее склонные к риску трейдеры могут дождаться, пока 10-периодная скользящая средняя не пересечёт 20-периодную;
- те же, кто придерживается наиболее консервативного подхода к риску, дожидаются окончательного формирования “золотого креста”.
По мере появления каждого из этих паттернов тренд усиливается. Чем дольше вы ждёте его подтверждения, тем больше упущенная прибыль на ранних стадиях роста. Это вопрос баланса риск/прибыль, который является фундаментальной составляющей любого торгового плана.
7. Планируйте точки выхода
Возможно, вы спросите, почему мы говорим о точках выхода, не рассмотрев ещё точки входа. На самом деле это не так уж и странно. Скорей всего, вы и сами используете такой подход в других сферах деятельности — например, покупая товар для последующей перепродажи.
Допустим, вы увидели объявление о продаже винтажной машины за $70 тыс., тогда как её реальная стоимость составляет $100 тыс. Возможно, вы сможете выторговать ещё более низкую цену, но, по сравнению с рыночной стоимостью, $70 тыс. — это уже низкая цена.
Итак, вы понимаете, что реальная стоимость этой машины составляет около $100 тыс., а значит, ещё до того, как приобрести её, вы уже разработали план выхода. Возможно, вы даже поговорили с потенциальными покупателями. На первый взгляд может показаться, что такая стратегия не имеет отношения к инвестированию во фьючерсы и акции, но если рассмотреть ситуацию со стороны, то, по сути, это одно и то же.
Например, S&P 500 упал до 3500 пунктов, но вы полагаете, что в среднесрочной перспективе он должен достигнуть 4000. Таким образом, у вас уже есть цена выхода — ещё до того, как вы открыли позицию по фьючерсу. Допустим, вы решаете воспользоваться краткосрочной коррекцией цены в надежде, что рынок вернётся к своему “справедливому” значению. Если ваш прогноз оправдается и актив достигнет уровня 4000, продавайте, фиксируйте прибыль и двигайтесь дальше. Всё просто, главное — провести необходимый анализ.
8. Соблюдайте правила входа
Иногда — то ли от скуки, то ли от перевозбуждения, то ли из уязвлённого самолюбия — возникает соблазн нарушить собственные правила в обход обязательных условий инвестирования. Принимая решение о входе в сделку, вы должны ориентироваться на качество сигнала, а не пытаться совершить как можно больше сделок. Конечно, многие дневные трейдеры действительно совершают большое количество сделок, забирая от каждой небольшую прибыль, которая в сумме достигает крупной суммы, но и в этом случае трейдеры придерживаются определённых правил входа.
Также есть распространённое заблуждение, что такие фьючерсы, как E-mini S&P 500 являются исключительно краткосрочным финансовым инструментом. Хотя многие трейдеры действительно входят и выходят из сделок по этим контрактам несколько раз в течение дня, фьючерсы E-mini S&P 500 также открывают возможности для более долгосрочного инвестирования за счёт различных серий доступных контрактов.
При этом важно не только уметь определять идеальные условия на покупку, но и вовремя продавать актив. Это до боли знакомая ситуация: не желая принимать поражение, мы удерживаем падающие инвестиции вместо того, чтобы просто зафиксировать убыток. С опытом вы заметите, что самое сложное в торговле — это смириться с потерей, но если вы будете строго придерживаться критериев/условий продажи согласно торговому плану, он поможет вам не только наращивать прибыль, но и минимизировать убытки.
9. Анализируйте свои инвестиционные решения
Успешные трейдеры никогда не останавливаются в обучении. Они прекрасно осознают, что им всегда есть куда стремиться и ни за что не скажут, что всё уже знают. По сути, финансовый рынок является площадкой для обмена информацией. Каждый день, каждую секунду на биржи поступают всё новые данные по мере того, как инвесторы продают и покупают активы. В конечном итоге именно этот поток информации будет определять значение индекса, цену акции или любого другого типа финансового инструмента.
Конечно, иногда рынок ошибается, но в большинстве случаев это весьма эффективный информационный обмен. Поэтому, когда ваша сделка терпит неудачу (будь то поздно зафиксированная прибыль или не вовремя ограниченные убытки), всегда проводите работу над ошибками.
Так, вы можете пройтись по своим отчётам и проанализировать причины своих решений — правильных и не очень. Если в какой-то сделке вы нарушили свои правила, то, независимо от того, к чему это привело — прибыли или убытку, — подумайте, что побудило вас принять это решение? Почему вы отклонились от установленного торгового плана? Возможно, пришло время подкорректировать его в соответствии с меняющимся рынком?
10. Отслеживайте свои результаты
Подобно любителям азартных игр, некоторые инвесторы склонны запоминать свои прибыльные сделки и забывать о своих проигрышах. Такая избирательная память представляет серьёзную угрозу для вашего капитала. Даже если ваши инвестиции показали хороший итоговый результат и принесли неплохую прибыль, возможно, в некоторых сделках вы пошли на чрезмерный риск. На фоне понесённого убытка многие инвесторы склонны повышать ставки в надежде выиграть по-крупному.
Независимо от того, чем обернулась ваша предыдущая сделка: прибылью или убытком, — она не должна оказывать влияние на ваше поведение в следующей сделке. Мы учимся на своих ошибках в той же степени (если не больше), что и на успешных решениях. Убытки бьют инвесторов по карману и самолюбию, так что всегда отслеживайте результаты своих инвестиций и анализируйте, подходит ли вам текущий торговый план.
Регулярная оценка доходности инвестиций позволяет определить, какие дополнительные настройки и изменения можно было бы внести в свой торговый план. Если вы разработали его надлежащим образом, то такие корректировки потребуются довольно редко, но рынки меняются, меняются и тенденции, а вместе с ними и ваши инвестиционные цели. Помните об этом и идите в ногу со временем.
Мысли напоследок
Если вы полагаете, что сможете составить торговый план в одночасье, вас ждут разочарование и, возможно, крупные финансовые потери. Хотя у всех торговых планов есть некоторые общие элементы, ваш личный план должен соответствовать конкретно вашей ситуации, навыкам и целям на будущее. Утвердив свой торговый план, доверьтесь ему и следуйте его указаниям.
Возможно, это окажется самой сложной задачей. Всегда есть соблазн нарушить правила и пренебречь определёнными условиями. Способность чётко следовать своему плану — большой шаг на пути к качественному, а не количественному инвестированию. Ограничивайте убытки, максимизируйте прибыль, поддерживайте баланс между риском и прибылью и инвестируйте лишь в том случае, если данная торговая возможность вселяет в вас уверенность. Инвестируя на авось, вы обречены на поражение.
Создано в IT-агентстве
Торговля фьючерсами и валютой сопряжена с высоким уровнем риска и подходит не каждому инвестору. Инвестор может потерять все первоначальные вложения и даже больше. Рисковый капитал – это деньги, которые можно потерять без угрозы для своей финансовой безопасности или привычного образа жизни. Для торговли следует использовать только рисковый капитал, и лишь те, кто располагает достаточным рисковым капиталом, могут рассматривать торговлю в качестве потенциальной деятельности. Это не призыв и не предложение покупать или продавать фьючерсы, опционы или валюту. Доходность в прошлом не всегда является показателем будущих результатов.
Правило CFTC 4.41: Показатели Гипотетической или Смоделированной доходности имеют ограниченное применение. В отличие от отчётов о фактической доходности, смоделированные показатели не являются результатом реальной торговли. Кроме того, поскольку сделки не исполняются в действительности, их результаты могут быть основаны на переоценённом или недооценённом влиянии определённых рыночных факторов, таких как дефицит ликвидности. К тому же, как правило, симуляторы торговли разрабатываются на основе преимущества ретроспективного анализа. Нет никаких гарантий, что на любом счёте будут или могут быть достигнуты показатели прибыли или убытка, аналогичные полученным в симуляторе.
